In Depth - Inside Guideline's mission to modernize 401(k)s | Building from first principles, finding strategic edges, and rewiring retirement | Kevin Busque (Co-founder and CEO)
Guideline의 공동 창립자 Kevin Buskey는 TaskRabbit에서 직원들의 낮은 401k 참여율을 보고 퇴직 혜택 시스템의 문제를 인식했습니다. 그는 기존의 복잡하고 비싼 401k 시스템 대신, 소프트웨어 기반의 저렴한 솔루션을 개발하기로 결정했습니다. Guideline은 전통적인 자산 기반 수수료를 없애고, 고정 요금 모델을 채택하여 비용을 절감했습니다. 또한, 급여 시스템과의 통합을 통해 운영 효율성을 높였습니다. 이러한 접근 방식은 Guideline이 소규모 기업 시장에서 빠르게 성장할 수 있게 했습니다. Guideline은 현재 약 60,000개의 소규모 기업에 서비스를 제공하며, 자동 등록을 통해 참여율을 높이고 있습니다. 이 회사는 복잡한 기술 문제를 해결함으로써 경쟁 우위를 확보하고 있습니다.
Key Points:
- Guideline은 전통적인 401k 시스템을 소프트웨어로 재구성하여 비용을 절감했습니다.
- 자산 기반 수수료를 없애고 고정 요금 모델을 채택하여 사용자에게 유리한 조건을 제공합니다.
- 급여 시스템과의 통합을 통해 운영 효율성을 높이고 있습니다.
- 자동 등록을 통해 직원들의 401k 참여율을 높였습니다.
- 복잡한 기술 문제를 해결하여 경쟁 우위를 확보했습니다.
Details:
1. 💼 401K 시스템 혁신을 위한 여정
1.1. Transforming Legacy Systems
1.2. Reevaluating Asset-Based Fees
2. 🎙️ In Depth 팟캐스트 소개
- In Depth 팟캐스트는 창업자와 스타트업 리더들이 팀과 기업, 개인의 성장을 위한 전술적 조언을 제공하는 프로그램입니다.
- 진행자인 Brett Burson은 First Round의 파트너이며, 이 회사는 Notion, Roblox, Uber, Square와 같은 스타트업의 초기 성장을 지원합니다.
- 이 팟캐스트는 스타트업 리더들과의 주간 대화를 통해 단순한 말보다는 실질적인 실행 방법에 대해 깊이 있는 정보를 제공합니다.
- FirstRand.com에서 더 많은 정보를 얻고 구독할 수 있습니다.
3. 👔 Guideline 설립 배경
- Kevin Buskey는 TaskRabbit의 공동 창립자로 있을 때 직원들 중 3분의 1만이 401k 계획에 참여하고 있다는 것을 발견했습니다. 특히 젊은 팀원들이 거의 참여하지 않았습니다.
- 이러한 관찰은 은퇴 혜택에 대한 18개월 간의 심도 있는 조사로 이어졌으며, 결국 Guideline을 설립하게 되었습니다.
4. 🔧 401K 스택 재구축의 도전
- 경쟁사들은 기존 인프라를 유지하면서 현대적인 인터페이스를 추가하는 방식을 택했으나, Kevin과 그의 공동 창업자들은 기존의 틀을 벗어나 401K 스택을 처음부터 다시 구축하기로 결정하였다.
- 이 비전통적인 접근 방식은 첫 해 동안 고객에게 보여질 제품을 출시하기 전에 기록 보관 인프라를 구축하는 데 집중하는 것을 의미하였다.
- 이로 인해 초기에는 눈에 띄지 않지만 장기적으로는 안정성과 확장성을 갖춘 시스템을 구축할 수 있었다.
- 이 과정에서 기술적 도전과 함께 기존 시스템의 복잡성 문제를 해결해야 했으며, 이는 팀의 기술적 능력을 시험하는 계기가 되었다.
5. 📈 성공적인 비즈니스 모델과 전략
- Guideline은 초기 연구 단계에서 시작하여 현재 거의 60,000개의 소기업에 서비스를 제공하고 있습니다. 이는 초기 연구부터 강력한 성장 전략을 통해 시장 점유율을 확대했음을 나타냅니다.
- 작년에 Guideline은 15,000개의 기업을 401k 계획에 추가했으며, 이는 신규 계획에서 ADP 다음으로 두 번째로 높은 수치입니다. 이는 시장 내 강력한 영향력을 보여주는 지표입니다.
- 혁신적인 고정 요금 가격 모델을 채택하여 고객에게 투명한 비용 구조를 제공하고 경쟁력을 높였습니다. 이는 고객 충성도를 강화하는 데 기여했습니다.
- 모든 신규 계획에 자동 등록을 요구하는 대담한 선택은 고객 편의성을 높이고 참여율을 개선하는 데 효과적이었습니다.
- 급여 제공업체와의 깊은 통합 구축은 배포 전략의 핵심 요소로 작용하여 시장 진입 장벽을 낮추고 확장성을 확보했습니다.
- 어려운 기술 문제를 처음부터 해결함으로써 지속적인 경쟁 우위를 창출할 수 있으며, 이는 다른 기업들이 쉽게 복제할 수 없는 독자적인 기술적 기반을 구축했음을 시사합니다.
6. 🛠️ TaskRabbit에서의 경험과 교훈
- 2014년 TaskRabbit에서 일하면서 초기 직원들이 401k라는 퇴직 혜택을 활용하지 않는 것을 발견함
- 직원들이 401k에 참여하지 않는 것이 큰 실수임을 깨달음. 이는 직원 복지와 장기적인 재정 계획의 중요성을 강조함
- 이 경험은 나중에 Guideline 설립에 영감을 주었으며, 직원들이 쉽게 401k에 참여할 수 있는 플랫폼을 제공하기로 결정함
- TaskRabbit에서의 이러한 경험은 직원 복지 정책을 개선하고, 더 나은 재정 계획을 세우는 데 있어 중요한 교훈을 제공함
7. 🔍 401K 시장 기회 탐색
- 창업자는 다양한 역할을 맡게 되며, 이 중 하나는 본인이 자격이 없다고 느끼는 부분에서도 질문을 받게 된다.
- 401K와 관련된 질문을 받았으나, 전문 지식이 부족하다고 느꼈다.
- 이 문제에 대해 깊이 파고들기 시작했으며, 이것이 영감의 원천이 되었다.
- 문제 해결자이자 개발자로서 401K 시장에서 자신의 제품을 개발할 기회를 찾고자 했다.
- 401K 시장의 문제를 깊이 이해함으로써 혁신적 솔루션을 개발할 수 있는 기회를 발견했다.
- 구체적인 시장 분석을 통해 어떤 제품이 사용자에게 실질적인 가치를 제공할 수 있는지 파악했다.
- 이를 통해 창업자는 401K 시장에서 경쟁 우위를 확보할 수 있는 전략을 수립하였다.
8. 📊 초창기 참여율 문제 해결
- 초기 401k 참여율은 36%로 매우 낮았으며, 주로 이사급 이상만이 참여하고 있었다.
- 젊은 직원들은 401k 등록 양식을 가져가긴 했지만, 실제 등록으로 이어지지 않았다.
- 젊은 직원들이 등록하지 않는 주요 이유는 401k 제도의 복잡함과 즉각적인 재정적 부담이었다.
- 회사는 401k 참여율을 높이기 위해 교육 세션과 간소화된 등록 절차를 고려 중이다.
9. 💡 고객 요구에 맞춘 맞춤형 솔루션
- 초기 401k 도입 시, 많은 사람들이 정기적인 기여를 하지 않음.
- 2014년 당시, 401k는 대기업의 혜택으로 여겨졌으나, 실제로는 그렇게 활용되지 않음.
- 새로운 부사장들의 채용으로 401k의 필요성이 증가함.
- ADP를 사용하던 시점에, 추가 가치를 제공할 제3의 관리자 Sequoia를 고용함으로써, 401k 관리의 효율성을 높임. Sequoia는 맞춤형 솔루션 제공을 통해 고객 요구를 충족시킴.
10. 🚀 Guideline의 초기 성장과 도전
- 회사는 연간 20,000달러를 지출하는 혜택을 아무도 사용하지 않음. 이를 통해 불필요한 비용이 발생하고 있으며, 절감이 필요함.
- 이전 데이터 엔지니어 경험을 활용하여 문제 해결을 위한 새로운 접근 방식을 모색. 이는 기존의 문제 해결 방식에 비해 효율성을 증대시킬 수 있음.
- 2014-2015년 사이 TaskRabbit의 성숙 과정에서 IKEA와의 협력은 서비스 품질을 높이는 데 기여했으며, 이는 Guideline의 성장 전략에 중요한 교훈을 제공함.